Der iShares Dow Jones Global Titans 50 ETF notierte am Mittwoch bei 108,78 Euro – ein Minus von 0,3 Prozent. Die Bewegung ist klein, der Zeitpunkt aber bemerkenswert. Denn der Juni ist ein Überprüfungsmonat für den zugrunde liegenden Index.

Der Dow Jones Global Titans 50 Index wird vierteljährlich unter die Lupe genommen. Im Dezember, März und Juni prüft der Indexanbieter, ob die Zusammensetzung noch die größten multinationalen Konzerne abbildet. September folgt dann die jährliche Neugewichtung. Für Anleger heißt das: Wer aktuell im Index liegt, ist nicht in Stein gemeißelt.

Tech-Giganten dominieren das Portfolio

Die Top-10-Holdings machen 59,10 Prozent des Fondsvermögens aus. Apple, Nvidia, Microsoft, Amazon, Broadcom und TSMC – die Schwergewichte der globalen Tech-Industrie prägen den ETF. Kein Wunder bei einem Fonds, der die 50 wertvollsten Börsenkonzerne abbildet.

Der Technologiesektor hat mit 57,21 Prozent das größte Gewicht. Dahinter folgen Konsumgüter, Gesundheitswesen und Finanzwerte. Geografisch ist der ETF klar auf die USA ausgerichtet: 81,28 Prozent der Wertpapiere kommen von dort. Taiwan und Großbritannien machen zusammen knapp zehn Prozent aus.

Kennzahlen und Struktur

Mit einem Fondsvolumen von 2,73 Milliarden Euro gehört der ETF zu den größten seiner Art. Die Kostenquote liegt bei 0,51 Prozent pro Jahr. Der ETF schüttet Erträge bis zu viermal jährlich aus – die letzte Dividendenzahlung erfolgte am 15. Juni.

Der Fonds setzt auf ein Sampling-Verfahren. Statt alle 50 Indexwerte zu kaufen, erwirbt er eine repräsentative Auswahl. Das Ziel: die Index-Performance möglichst genau abzubilden, Kosten zu sparen und trotzdem die großen Player voll im Portfolio zu haben. Die nächste Index-Überprüfung im September wird zeigen, ob sich neue Kandidaten in den Kreis der Titanen drängen.